Nach 15 Jahren kehrt Henry Oldfield, geplagt von einer krankhaften Angst vor Schafen, auf das abgelegene Landgut seiner Familie im neuseeländischen Hinterland zurück. Dort will er seinen Erbanteil an seinen älteren Bruder Angus verkaufen, der auf dem Anwesen mit Hilfe gentechnischer Experimente das "Schaf der Zukunft" züchten will. Unterstützt von der umstrittenen Genforscherin Dr. Rush gelingt es Angus, eine neue Schafrasse zu entwickeln, die er auf einem Investorentreffen präsentieren möchte. Währenddessen versuchen die Ökoaktivisten Grant und Experience, die geheimen Machenschaften aufzudecken. Dabei stehlen sie einen Behälter mit einem mutierten Lamm aus den Experimenten. Doch bei ihrer Flucht geht das Gefäß zu Bruch, und das unheilvolle Wesen entkommt. Grant wird gebissen und verwandelt sich rasch in ein blutrünstiges, schafähnliches Monster. Eine tödliche Epidemie nimmt ihren Lauf: Menschen und Tiere, die gebissen werden, mutieren zu aggressiven Kreaturen. Henry, der Farmverwalter Tucker und die Aktivistin Experience müssen bald um ihr Leben kämpfen, als die mutierten Schafe angreifen. Angus jedoch, der selbst gebissen wurde, will das drohende Unheil nicht wahrhaben und fürchtet vor allem um seinen potenziellen Profit. Doch sein Vorhaben scheitert dramatisch, als die Schafe während des Investorentreffens wütend über die Versammlung herfallen und die Anwesenden brutal niedermetzeln. Als Angus schließlich erkennt, dass auch er sich verändert, ist es zu spät: Er mutiert zu einem grotesken Mischwesen aus Mensch und Schaf und geht eine verstörende Verbindung mit einem besonders weißen Schaf ein. Während die Farm von den mordlustigen Schafen überrannt wird, wird auch Henry gebissen und steht kurz vor der Verwandlung. In letzter Sekunde gelingt es Tucker jedoch, ein Gegenmittel zu finden und Henry zu retten. Am Ende des Films wird Angus von den Schafen gefressen, die dann von Henry, Tucker und Experience verbrannt werden. Die übrigen Infizierten, darunter Grant, erhalten das Gegenmittel und werden geheilt. Doch als die Gefahr scheinbar gebannt ist, erklingt das unheilvolle Blöken des Familienhundes. (Quelle: Verleih)
